【摘要】本文首先分析了現行金融企業營業稅存在的問題，然后在此基礎上探討了“營改增”簡易征收辦法對金融企業稅負的影響，并測算了金融業實施增值稅后的稅負臨界點。研究表明，實施簡易征收辦法后金融企業總體稅負下降，未來金融業改征增值稅后的實際稅負與該臨界點緊密相關。
【關鍵詞】金融企業 營改增 稅負 臨界點
雖然當前金融業尚未被納入“營改增”的試點行業之中，但財政部、國家稅務總局已明確指出“試點地區先在交通運輸業、部分現代服務業等生產性服務業開展試點，逐步推廣至其他行業”，在“計稅方式”中還提到“金融保險業和生活性服務業，原則上適用增值稅簡易計稅方法”。由此可見，金融業“營改增”將漸行漸近，勢在必行。
一、現行金融企業營業稅存在的問題
1. 稅負偏重。我國金融業營業稅稅率由1994年的5%增加到1997年的8%，2001年起每年回降1%，到2003年又降至5%。雖然1997年以后營業稅稅率是下降的，但是綜合考慮營業稅、城市維護建設稅、教育費附加、印花稅之后，按照現行營業稅稅率5%計算，一般金融業流轉稅綜合稅率超過了5.5%（5%+5%×7%+5%×3%+0.05%÷貸款利率>5.5%），同國際上大多數國家對金融業不征或免征間接稅的做法相比，我國金融業營業稅稅率明顯偏高。如果忽略印花稅，國內交通運輸、建筑安裝等行業的綜合稅率為3.3%（3%+3%×7%+3%×3%）。金融業的綜合稅率比交通運輸、建筑安裝等行業高出2.2個百分點。
2. 重復征稅。我國的金融企業營業稅大多數情況是按照營業額全額征稅，金融服務投入所含的增值稅進項稅額不僅不能抵扣，還要按營業額全額再征收一次營業稅，并且企業每發生一次對外交易都要征收一道營業稅，因此產生了重復征稅的問題。營業稅屬于價內稅，稅負可以轉嫁給最終消費者，但我國的存貸款浮動利率機制十分有限，存貸利率和存貸利差都受到了嚴格的限制，使得金融企業的稅負不能隨著其服務價格的變動而轉嫁，因此產生了“稅上稅”的問題。
3. 稅負失衡。金融機構的往來利息收入、各種有價證券的利息收入、其他非金融機構和個人的存款利息收入不征收營業稅及相應附加，而貸款利息收入卻要征收，這樣就使貸款利息收入與上述利息收入之間存在著稅負差異。另外，貸款利息收入中一般性貸款和轉貸業務稅基不同，稅負差異也較大，一般性貸款的營業稅稅負高于轉貸業務的營業稅稅負。
鑒于此，逐步將增值稅征收范圍擴大到金融業，以增值稅取代營業稅，是必然選擇。
二、金融企業“營改增”稅負的分析
《營業稅改征增值稅試點方案》中提到，“金融保險業和生活性服務業，原則上適用增值稅簡易計稅方法”，則應納增值稅計算公式如下：
應納增值稅＝銷售額×征收率（3%）
銷售額＝含稅銷售額÷（1+征收率）
假定某證券公司原為營業稅一般納稅人（適用稅率5%），現為增值稅一般納稅人（適用征收率3%），暫不考慮城市維護建設稅及教育費附加等其他流轉稅，所得稅稅率為25%，采用簡易征收辦法計稅。其發生以下經濟業務（部分業務）：取得利息收入100 000元，各項手續費收入760 000元；發生手續費支出400 000元，其他業務支出85 000元。
根據以上數據，得出該證券公司“營改增”前后的部分利潤表數據，如下表所示：1. 流轉稅稅負測算。“營改增”前，該證券公司確認的營業收入為860 000元，其中，利息收入100 000元，手續費收入760 000元。應交營業稅=860 000×5%=43 000（元）。“營改增”后，該證券公司確認的營業收入為834 951元。其中，利息收入=100 000÷（1+3%）=97 087（元），手續費收入=760 000÷（1+3%）=737 864（元）。應交增值稅=（97 087+737 864）×3%=25 049（元）。采用簡易征收辦法后，企業流轉稅稅負降低17 951元，降幅約為42%。
2. 所得稅稅負測算。“營改增”前，該證券公司的營業支出為528 000元，其中，手續費支出400 000元，其他業務支出85 000元，營業稅金及附加43 000元。所得稅費用=（860 000-528 000）×25%=83 000（元）。“營改增”后，該證券公司的營業支出為485 000元，其中，手續費支出400 000元，其他業務支出85 000元。所得稅費用=（834 951-485 000）×25%=87 488（元）。采用簡易征收辦法后，企業所得稅稅負增加4 488元，增幅約為5.4%。流轉稅的減少和所得稅的增加，兩相抵扣后總體稅負降低13 463元，降幅約為11%。
三、政策建議
可以預見，實施“營改增”簡易征收辦法只是一個過渡，待時機成熟后，金融企業將全面征收增值稅，并重新設置一檔針對金融業的增值稅稅率。那么這個稅率應該為多少才能保證金融企業稅負不增加呢？下面具體測算這個稅負臨界點。
目前金融業營業稅的實際稅率為5.5%，所得稅稅率為25%，暫不考慮其他稅種。設稅改后的稅率為t，計稅收入為1個單位。稅改前，營業稅對所得稅有減稅效應，可以抵扣的所得稅稅額為1×5.5%×25%，故等式左邊的總體稅負為（1×5.5%）×（1-25%）。稅改后，增值稅不能作為所得稅的稅前扣除項，增加的所得稅稅額為t×［1÷（1+t）］×25%，故等式右邊的總體稅負為t%×［1÷（1+t）］×（1+25%）。
令稅改前后的總體稅負相等，則可得出以下方程式：
（1×5.5%）×（1-25%）＝t×［1÷（1+t）］×(1+25%)
解得：t=3.41%。即未來金融業擬定的增值稅稅率若高于3.41%，則總體稅負增加；若低于3.41%，則總體稅負降低。
按照“營改增”試點行業“總體稅負不增加或略有下降”的要求，建議未來金融業全面實行增值稅后的稅率設置低于3.41%，盡量使金融業總體稅負有所降低，以促進金融業在新的歷史進程中健康持續發展。
【注】本文受基金項目“天風證券轉型過程中財務問題研究”（編號：K06563）的資助。
主要參考文獻
譚瑩.我國金融業營業稅存在的問題及改革建議.經濟師，2009；2
【作 者】
高 峻（博士） 郭 磊
【作者單位】
（武漢科技大學管理學院 武漢 430081）
