摘 要：企業投資、籌資決策失誤，庫存占壓資金過大，資金結構不合理等都可能產生財務風險，完善的內控制度對于保證企業決策的有效性，規范進銷存管理，從而控制企業的財務風險發揮著重要作用，企業需要從內控環境、風險識別、風險控制、信息溝通、監督五個方面構建科學、高效的內部控制體系，從而有效控制企業財務風險。
關鍵詞：內控制度 控制 財務風險
近年來，國內外相繼爆發了一系列財務舞弊的丑聞，美國的安然、世通，我國的瓊民源、銀廣夏、中航油等事件引起了極大的社會影響，內控實效是其中的原因之一。2008年6月28日和2010年4月26日財政部等五部門相繼發布《企業內部控制基本規范》和《企業內部控制配套指引》，規定自2011年1月1日起首先在境內外同時上市的公司施行， 自2012年1月1日起上海證券交易所、深圳證券交易所主板上市的公司實行。這一政策的出臺，對規范我國企業內控制度，防范企業風險具有劃時代的意義，社會各界對逐步提高內部控制有效性，有效防范企業風險已達成共識。本文正是在這樣的背景下選題，希望對企業構建合規、科學、高效的內部控制體系有所幫助。
一、 企業財務風險的主要表現
企業存在財務風險會有一定的表現形式，資金使用效率低下、
現金流不足等，歸納起來主要有以下幾個方面：
（一） 企業投資、籌資決策失誤
市場信息瞬息萬變，企業由于對投資決策缺投資的流程、制度
控制，乏詳細的可行性分析等，很容易投資失誤，給企業帶來巨大的風險，雷曼兄弟短期內大力擴展自己不太熟悉產品，為企業贏得良好收益的同時帶來巨大的風險，最終走向破產的結局便是例證。融資也是如此，企業的融資如果不合理，很容易出現融資與公司需要脫節，投資風險控制不力的局面。另外，企業在激勵的市場競爭中，為了贏得客戶，往往給客戶很長的帳期，當客戶的信用失控時，導致大批帳款回收不及時，壞賬過多，如果資金鏈斷裂，企業將面臨巨大的風險。
（二） 企業庫存占壓資金過大
我國企業流動資產中，存貨所占比重相對較大，存貨周轉率不高以汽車行業為例，根據貝肯商務咨詢所的研究，我國汽車業平均庫存周轉率僅為3.1，而日本為9.7，歐美為12，韓國是13.4。存貨過多一方面導致占用大量資金，另一方，存貨可能過期或者過時，無法銷售，再有，就是過多的存貨需要更大的場地和更多的人員以更高的水平來報關，導致管理費用的進一步增加。這些都會導致企業成本的上升，利潤的下降，從而產生財務風險。
（三） 企業資金結構不合理
我國企業資金結構不合理的現象普遍存在，具體表現在負債資金比例過高。一般認為我國理想化的資產負債率是40%左右，2009年我國上市公司的平均負債率達到84.65%，WIND統計顯示，截至到2011年8月份，公布中報的371家企業，平均負債率54%。其中房地產企業的負債率達到75%。資金結構的不合理導致企業財務負擔沉重，償付能力嚴重不足，當企業現金流不足時，很容易資金鏈斷裂，從而產生財務風險。
二、 健全的內控制度是防范財務風險的保障
內部控制是保證財務報告的可靠性、經營的效果和效率以及對現行法規的遵循的過程和措施。1994年，COSCO委員會將內部控制的要素規定為控制環境、風險評估、控制活動、信息溝通和監督五個要素。內部控制和財務管理的關系可以簡要地歸結為以下幾點：
（一） 健全的內控制度能保障決策的科學性
健全的內控制度會規定決策的流程、組織、人員、責任等，保證立項、決策、籌建、營運各階段有序進行，避免投資的隨意性，減少投資失誤，降低決策風險，同時，明確的分工和責任可以增強決策者的謹慎度，避免推卸責任的現象出現，因此，健全的內控制度可以保障決策的科學性，從而減少投融資等的決策風險。
（二） 健全的內控制度能規范企業的進銷存管理
存貨制度是企業內控制度的一個組成部分，通過存貨制度可以規范企業的存貨行為，防范存貨過程中的差錯和舞弊，提高庫存周轉和效率，加強對成本的控制，從而一定程度上降低存貨風險。
（三） 健全的內控制度能夠涵蓋企業財務風險管理
財務風險管理的重點是對潛在的財務風險事前管理和控制，而內控的組成部分--財務控制制度，為財務風險的管理提供了保障，財務控制制度通過合理分工，建立制衡機制，減少工作失誤；通過預算管理避免企業資金支出失控等，從而為提前控制企業的財務風險提供保障。
三、 健全內控制度，有效控制財務風險的措施分析
上文提到，內控五要素規定為控制環境、風險評估、控制活動、信息溝通和監督，因此，健全內控也要從這五方面著手進行。
（一） 優化財務風險內控環境
控制環境處于內部控制五大要素之首，也是所有其它要素的基礎，財務風險的內控環境包括外部環境和內部環境，由于外部環境可控性差，所以主要需控制內部環境，內部環境主要包括：首先是企業宗旨、文化、組織機構、制度等是否與內控相協調；其次是企業領導對內控的重視程度，是否以身作則按照制度執行等；再有就是內控執行者和全體員工的素質和態度，是否認識到內部控制的重要性，是否在日常工作中執行內控制度等。這三個方面互相影響，缺一不可。完善企業內控環境，一是培育內控文化，使得員工在潛移默化中接受內控觀念，為內控的開展提供文化基礎；二是完善現代企業制度，理順公司治理結構，形成所有者、經營者和勞動者之間的完善的制衡機制，為內控的開展提供制度基礎；三是提高領導的重視程度，規范企業領導者的行為，為內控的開展提供人員基礎；四是企業的組織結構為企業內控制度的規劃、執行、控制和監督活動的框架，設置相對合理的單位內部管理組織機構，為內控活動的開展提供組織基礎。
（二） 強化企業財務風險評估
內部控制的主要目的是防范企業的風險，避免徇私舞弊、違法亂紀活動發生的概率，而要防范風險，首要的是有效地識別出風險。風險評估首先要確定評估的對象，對于財務風險，評估的范圍主要包括：（1）資金風險：資金鏈斷裂的風險，資金未經審批就支付出去的風險，資金回籠過慢的風險，融資方式不恰當的風險等等。（2）會計風險：會計人員操作失誤及職業操守等導致的風險，稅務工作處理不當導致的風險等。（3）其它財務風險：包括預算管理、合同審批、成本控制等風險。確定好風險評估的對象后，要建立評估機制，確定預警的標準，以便及時識別出風險，比如，對于預算風險，各單位完成滯后的，設定警戒線；對于資金回籠過慢的，設定警戒線；對成本費用超支的部門提出警戒等等。
（三） 加強財務風險控制
企業風險點確認后，就要采取控制活動防止風險的發生或者進一步擴大，控制活動主要通過流程、制度來實現。比如，應對上述的三種財務風險，可以通過下邊的制度和流程來實現：首先，對于資金風險，可以建立銷售合同審批權限、采購合同審批權限、預算審批權限、投融資管理制度等制度文件，并通過內部審計等措施盡量減少不能按照制度執行的情況發生。對于會計風險中的人的素質及道德產生的風險問題，關鍵是加強人員的培訓、設立準入制度，提高準入門檻，篩選道德高尚、素質過硬的人擔任重要崗位的工作。對于其它財務風險，如預算風險的控制，可以建立全面預算管理體制，明確預算組織構成、責任分工。
（四） 加強財務信息溝通
企業內控的信息流需要某種渠道傳遞到各個部門和員工，通過充分有效的溝通，可以將所需的決策信息搜集、整理并傳遞給管理層，以便管理層做出分析和決策，可以將風險識別的范圍和控制措施傳遞到相關部門的人員，以便相關人員貫徹落實，可以將風險轉移和控制的結果信息反饋給管理層，以便作控制措施的調整。因此，信息溝通的渠道必須通常，才能保證財務風險控制的有效。
（五） 強化財務風險監督
監督是內控的重要組成部分，是保證內控有效實施和落實的保
障，財務監督主要有內部審計和財務監察，無論何種監督形式，重要的是保證監督的獨立性，比如，對于財務負責人可以由企業董事會決定聘任、解聘和薪酬，而不是由企業負責人負責，這樣可以避免由于財務負責人與企業負責人的密切關系而導致的財務舞弊；再比如，財務部門的財務活動可以由董事會領導下的獨立的審計委員會負責，從而在整個公司范圍內形從而形成更加有效的監督機制。
總之，完善的內控制度對于保證企業決策的有效性，規范進銷存管理，從而控制企業的財務風險發揮著重要作用，企業需要從內控環境、風險識別、風險控制、信息溝通、監督五個方面構建科學、高效的內部控制體系，從而有效控制企業財務風險。
三）險的關系
