在我國，金融業長期實行分業經營，在這樣的背景下，發放貸款長期以來成為銀行系統最重要的業務之一，銀行通過發放貸款影響地區和國家的經濟運行，也實現自身經營利潤的增長。但在信息不對稱的市場環境下，道德風險、逆向選擇的現象屢見不鮮，使得銀行業的信貸業務面臨著日益增長的風險，產生大量的問題貸款，使銀行蒙受巨大損失，從而被迫選擇“謹慎放貸”的對策。產生了一些中小企業貸款難、貸款集中在國有大型企業等現實問題，嚴重阻礙了我國經濟的進一步發展。本文從信息經濟學的理論出發，結合我國商業銀行體系的具體實際，分析當前市場環境下出現的信息不對稱情況，并針對每一種情況提出銀行對信貸資產的風險管理的改進建議。
一、信息經濟學中的委托-代理理論
委托-代理理論是生活中處處都存在的一種關系。在信息經濟學中，凡是在信息不對稱的情況下，契約雙方的關系就可以歸結為委托-代理關系。較為全面地掌握相關信息的一方稱為代理人，代理人占據著信息優勢；掌握較少信息的一方則稱為委托人。委托人和代理人的身份不是固定不變的，站在不同的角度看待問題，可能會導致委托人、代理人的身份互換。
二、銀行系統中出現的信息不對稱現象
將信息經濟學中的委托-代理模型運用到銀行系統中。可將銀行系統信貸業務中的信息不對稱現大至分為兩類。一類是銀行外部的信息不對稱現象，主要包括銀行與貸款企業、銀行與第三方企業間的信息不對稱現象；另一類是銀行系統內部的信息不對稱現象，主要包括銀行內部上下級之間、不同銀行之間的信息不對稱現象。
1、銀行系統外部的信息不對稱現象
（1）銀行系統與貸款企業之間的信息不對稱現象
在銀行開展的信貸業務中，銀行雖然有嚴格的貸款政策來指導其貸款業務的開展，但是銀行對貸款企業的資格審查多限于書面的資料。處于信息優勢，是委托-代理關系中的代理人，而銀行只能從書面資料中片面地了解上述信息，處于信息劣勢，是委托人。在這種信息不對稱的情況下，產生借貸信用風險的原因主要是“逆向選擇”，這就導致那些低風險的借款企業由于貸款成本過高，被迫退出信貸市場，剩下風險偏好型的高風險貸款企業，銀行將資金貸給這些高風險客戶后，導致信貸風險進一步上升，銀行只得再次提高貸款利率，陷入惡性循環，出現“劣質客戶驅逐優良客戶”的效應。
（2）銀行系統和第三方企業的信息不對稱現象
銀行在做出貸款決策之前，一個至關重要的環節就是對貸款企業的信譽狀況、還款能力的判斷。而恰巧這個環節中就有第三方企業的參與。這里的第三方主要指會計師事務所、信用評級機構等對企業財務狀況進行評估的第三方企業。由于這些第三方企業與銀行沒有直接的利益關系。在金融行業監督制度不完善的情況下，第三方企業很有可能為了自身利益為貸款企業粉飾財務報表，隱藏關系到銀行做出貸款決定的關鍵信息。誤導銀行做出錯誤的貸款決策。這就是所謂的“道德風險”。
2、銀行系統內部的信息不對稱現象
（1）銀行內部上下級之間的信息不對稱問題
我國商業銀行目前業務機構通常是按照行政區域設置的，基本模式是總行――各省級分行――各市級分行――各縣級支行――信貸員。總行為一級委托關系人, 信貸員是最終代理人。體系內部, 各級委托人又是上一級的代理人。在這個層層相扣的組織系統里，信息傳遞過程中受外部噪音和人為的干擾，信息會在不同程度上存在失真情況。
信貸員作為最終代理人，信息不對稱現象在其身上尤為明顯。在銀行分層組織中，信貸員掌握著最為全面的信息。由于銀行內部制度的不合理，信貸員沒有額外對應的獎勵機制，一旦出現問題貸款卻要受到相當大的懲罰，這種機制迫使部分信貸員選擇規避風險，一味否定所有的貸款企業，以求不損傷自身的利益。即出現所謂的“惜貸”現象。這兩種現象均對銀行的可持續經營和盈利造成了巨大的損害。
（2）不同銀行之間的信息不對稱現象
由于銀行同業之間把貸款企業的信息作為自己的商業機密，缺乏有效信息的溝通。容易被不良貸款企業利用這點，在不同的銀行之間進行貸款成本的博弈，無理壓低銀行的利率，導致銀行之間的盲目競爭，長久下去，對整個銀行系統都有著極大的破壞性。
三、銀行系統信貸資金風險管理的建議
1、針對銀行系統外部的信息不對稱情況
第一，建立屬于銀行自己的信息搜集部門，重點對貸款企業的非財務信息、行業前景等信息進行收集分析。銀行在以往的信貸業務中，往往通過貸款企業上報的書面材料獲取企業的相關信息，判斷企業的還款能力。常常被企業經過粉飾的財務信息蒙蔽，做出錯誤的貸款決策。通過建立自己的信息搜集分析部門，重視對出財務信息之外的信息的深度挖掘，分析，輔助自己做出正確的決策。第二，建立完善相關的法律法規。對于幫助貸款企業編造虛假財務信息，以取得銀行貸款的第三方企業的這種造假行為給予嚴厲的懲罰和道德的譴責。使其迫于社會輿論、法律法規的壓力，不敢造假。控制道德風險的發生。
2、針對銀行系統內部的信息不對稱情況
第一，改革銀行內部的機制。給予信貸員更多的獎勵機制，賞罰分明。激勵信貸員在追求自身效用最大化的過程中，為銀行創造出最大的利潤。第二，盡快建立具有公信力的信用評價機構，完善我國的征信體系。使市場上的企業的信用情況對整個銀行系統來說是公開透明的。促進不同的銀行之間的良性競爭。
只有銀行系統在上述方面不斷完善以及企業提高自身的信用意識，這樣我國經濟的發展才能實現另一個騰飛。
