一、會計收益質量的定性分析
會計政策分析
會計政策的選擇和運用對收益質量有重要的影響，因此，投資者應重視對公司的會計政策進行分析，尤其是對企業會計政策和會計估計變更的分析。收益質量高的企業，其會計政策應是持續、穩健的。我國企業會計準則規定，企業只有在下列兩種情況下才可以變更會計政策：一是法律、行政法規或者國家統一的會計制度等要求變更；二是會計政策變更能夠提供更可靠、更相關的會計信息。在以下兩種情況下可以變更會計估計：一是賴以進行估計的基礎發生了變化；二是取得了新信息，積累了
收益的持續性分析
收益的持續性是指總體盈余中將持續到以后會計年度盈余的比重。首先，可用主營業務鮮明率指標進行分析。主營業務鮮明率是指營業利潤在利潤總額中所占的比重，是衡量收益質量水平的重要指標。該指標越大，說明企業收益持續性越強，收益質量越好。在對該指標進行分析時，可以進行連續幾年的對比，以分析其變化趨勢。如果該指標穩定在較高的水平且逐漸增大，說明該公司的主營業務鮮明，可以預期其現有收益有較好的持續性。
其次，可用扣除非經常性損益的凈利潤占凈利潤的比重進行分析。企業的交易事項按其發生的頻率可分為經常項目和非經常項目兩類。經常項目產生的收益稱之為經常性收益，通常表現為營業利潤及長期投資收益。非經常項目所產生的收益稱為非經常性收益，通常表現為短期投資收益、營業外收入與營業外支出。在報告期內非經常性收益與非經常性損失相抵后的凈額稱為非經常性損益。經常性損益是公司的核心收益，具有持續性，投資者可以據此來預測公司未來的盈余能力以及判斷企業的可持續發展水平。而非經常性損益具有一次性、偶發性的特點，投資者無法通過非經常性損益來預測公司未來的發展前景。非經常性損益占凈利潤的比例越高，則盈余質量越低。
2. 收益的成長性分析
首先，可用主營業務利潤增長率指標進行分析。主營業務利潤增長率是指本期主營業務利潤增長額在上期主營業務利潤中所占的比重，是衡量收益質量成長性的指示器。主營業務利潤增長率表明了主營業務利潤相對于其過去的增長態勢。一般情況下，該指標越大，說明該公司收益成長性越強，收益質量越高。
其次，可用經營現金增長率指標進行分析。經營現金增長率是指本期經營現金凈流入增長額在上期經營現金凈流入中所占的比重。主營業務增長的同時應伴有經營現金的同步增長，否則主營業務利潤的現金保障性就越差，收益質量自然就低。所以，經營現金增長率同主營業務利潤增長率一樣，是衡量企業收益成長性的指示器。
