我國引進外資直接投資對中國經濟發展具有不容忽視的推動作用。新稅法的實施實現了內外資企業所得稅的統一，統一企業所得稅將直接關系到外資企業在我國的利益，稅制調整對實際利用外資將產生深遠的影響，因此，研究企業所得稅調整對外資企業的影響非常具有現實意義。
一、新稅法對外商投資企業稅負的影響
兩稅合并的新稅法的實施是大勢所趨，對稅率下調而言，企業所得稅改革會導致外資企業稅負的減輕，從稅負角度分析新稅法對外資企業的影響，主要表現在新企業所得稅法主要在稅率、稅前扣除、稅收優惠等方面做出了相應的調整。
?。ㄒ唬U大居民企業的范圍
新稅法擴大了居民企業的界定范疇，對現行稅法進行了補充和完善。新稅法將內、外資企業統一對待，納稅對象包括居民企業和非居民企業。對居民企業的判定采用“登記注冊地”和“實際管理機構地”相結合的標準，其中，“實際管理機構”是指企業的生產經營、人員、賬務、財產等實施實質性全面管理和控制的機構位于我國境內，也屬于我國居民企業，其在我國的納稅范圍從原來的來源于我國境內的所得變為來源于我國境內境外的全部所得。
?。ǘ嶋H稅負水平的提高
稅率是企業所得稅制度的核心問題。新稅法的實施名義上稅率降低，實際上提高了稅負水平，促進了企業間的公平競爭。外商投資企業原適用的企業所得稅名義稅率為30％，新稅法實施后，將稅率統一為25％，對我國境內的外資企業而言，稅率有所提高，外資企業的應納所得稅額會有所升高，外資的企業的稅負將會增加。但是從長期來看，外商來中國投資，看重的是中國巨大的市場潛力，新稅法的實施由此帶來的廣大市場和良好的投資環境將會更有利于外資的發展。
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新企業所得稅法規定，對外資企業而言，新稅法對外商投資企業的廣告費、業務宣傳費、公益性捐贈支出、業務招待費等費用的稅前扣除進行了調整。外資企業的稅前扣除額有所降低，對稅前扣除所做出的限制性規定可能提高外商投資企業的稅負。外資企業廣告費實行據實扣除的辦法，其中符合條件的廣告費、業務宣傳費不超過當年銷售(營業)收入15％的部分、公益性捐贈支出在年度利潤總額12％以內的部分，準予在計算應納稅所得額時扣除。
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新企業所得稅法對高新技術企業做出了一些調整，對外資企業的稅收優惠政策，在不同地區采用不同的優惠政策，其稅負影響也是不同的，調整后的高新技術企業不再受地域的限制，減少了外資的優惠。從我國新企業所得稅法中對新舊稅法優惠過渡政策就可以看出，自2008年1月1日起，原享受低稅率優惠政策的企業，在新稅法施行后5年內逐步過渡到法定稅率。新企業所得稅法并沒有在很大程度上增加對外商投資的稅額，對外商投資企業還是有很大的優惠。
二、新稅法實施對吸引外商投資的影響
吸引外資是中國對外開放政策的重要組成部分，新稅法的實施為了給各類企業提供一個更加公平、開放、規范的市場環境，不會減少中國對外商投資的吸引力，相反，還將提高外資進入中國的質量。其主要影響如下：
?。ㄒ唬┯欣趦灮Y的結構
新的企業所得稅法，改普遍優惠為特定優惠，通過稅收的經濟調控作用，引導外資向高新技術企業和創新型企業投資，其經濟增長方式由粗放型向集約型轉變。其中調整了鼓勵農業發展，基礎設施建設、技術創新、節能節水、保護環境、創業投資以及發展高新技術等以產業優惠為主的稅收政策資源配置的結構，有利于優化外商投資結構。目前，我國吸引外資的總體策略在整體上仍是大力支持和鼓勵外資企業的投資，新稅法的實施推動了產業結構的優化升級。
（二）對外資總稅負影響不大
新稅法兩稅合一調整的是行業和地區的局部稅負結構，總稅負不會有太大變化。新的稅制實行的是以行業優惠為主，地區優惠為輔的稅收優惠政策。改地區優惠、外資優惠為產業、行業優惠，變化的只是外資企業的行業稅負結構。由于外資投資的行業不同，有的企業稅負增加，如食品制造、飲料制造、紡織業等受稅收優惠的影響較大；有的企業稅負減少，如石油加工、化學原料及制品制造業、機械設備制造業等，受稅收優惠的影響較小。
?。ㄈσY的質量有所提高
新稅法有助于穩定外資的數量，提高引資的質量。由于我國有廣闊的投資市場和良好的投資環境，在短期內，可能引起外資投資的數量下降，但是，從長期來看，引進外資的數量為增加。在改革開放初期，我國較多的是注重引進外資的數量，隨著中國軟硬件條件日趨完善和提高，現在我國利用外資必須向技術含量高、附加值高的方向發展，更加看重引進外資的質量，高新技術制造業、現代服務業都將獲得快速發展的契機。
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新的稅收優惠政策由于弱化了區域稅收優惠政策，強化了項目稅收優惠政策，變化的只是外資企業的行業稅負結構。稅收優惠對吸引外資的影響作用是有限的，不同的優惠政策所帶來的預期稅收利益和籌劃成本，以及對稅后利潤總額影響是不一樣的。新企業所得稅法中稅收優惠政策的改變在短期內會增加我國的稅收收入，這對中國外向型經濟發展起到了積極促進作用。但長期來說，不會對我國的財政收入產生較大的影響。
三、結束語
綜上所述，新企業所得稅是對我國企業所得稅制的改革與完善。盡管新稅法的實施將在一定程度上提高外商投資企業的總體稅收負擔率，但在國際上仍處于適中偏低的水平, 兩稅合一調整的是行業和地區的局部稅負結構，是我國逐步與世界接軌的稅制改革進程的重要一步，對外資企業的總稅負不會有太大變化。從長遠來看，兩稅合一有利于實現公平競爭, 進而引導外資企業適應中國經濟發展的新形勢，加速產業升級，提高外資企業的競爭力。
