一、新準則制定背景
2006年2月發布的新會計準則中首次發布了關于金融工具的4項具體準則:《金融工具確認和計量》、《金融資產轉移》、《套期保值》、《金融工具列報和披露》。這四項準則各有側重、相互關聯、邏輯一致,形成一個整體,可以對涉及金融工具業務的會計處理提供完整的規范。4項具體會計準則主要適用于金融企業,但非金融企業對所涉及的金融工具進行會計處理的原則也應與其協調一致。我國金融工具會計準則的制定,是多種力量綜合作用的結果,其中既有席卷全球的金融創新浪潮和西方相關會計準則的實踐,也有國內金融業發展的急需和對中國會計準則體系完善的期望。從國際因素看,20世紀80年代初以來,金融工具創新層出不窮,金融工具所涉及的會計問題日益受到各國準則制定者、財務報表編制者和使用者的關注,對披露相關會計信息的要求日趨增加。有關金融工具的會計準則無疑是為滿足會計信息充分披露的要求而發展起來的具有前瞻性的會計領域。國際金融界、會計界和各國監管機構普遍認為,在會計核算中對衍生金融工具的不反映和不規范反映都將產生不可預期的嚴重后果。于是,相關金融工具會計準則的制定應運而生。從國內因素看,金融發展的提速對會計準則有了更多的需求。國內金融界對金融衍生工具及由此帶來的巨大風險日益關注。中國人民銀行2005年3月21日宣布,經國務院批準,信貸資產證券化試點工作正式啟動,資產證券化需要會計處理相應規定;人民幣匯率浮動后,將導致衍生金融工具的逐漸活躍;商業銀行引入戰略投資者以及海外IPO之后,都需要盡快使用與國際相關會計準則趨同的會計準則。而且,金融工具會計準則不僅是國內金融業健康發展和金融深化的客觀需要,也是完整的會計準則體系不可缺少的內容。
二、新準則主要內容
《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》與其他會計準則相比,內容更多、更加復雜。新準則由總則、金融資產和金融負債的分類、嵌入衍生工具、金融工具確認、金融工具計量、金融資產減值、公允價值確定、金融資產金融負債和權益工具定義共八章組成。
1. “總則”部分
總則部分包括三方面內容:一是制定金融工具確認和計量會計準則的目標和依據;二是明確了金融工具和衍生金融工具的定義。三是明確了新準則的適用范圍。
2.“金融資產和金融負債的分類”部分
在這一部分明確規定了金融資產應當在初始確認時劃分為下列四類:(1)以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產,包括交易性金融資產和指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產;(2)持有至到期投資;(3)貸款和應收款項;(4)可供出售金融資產。
3. “嵌入衍生工具”部分
這部分定義了嵌入衍生工具的概念以及可以分拆為單獨衍生工具的條件。
4. “金融工具確認”部分
這部分明確了金融工具初始確認和終止確認的條件。初始確認條件:企業成為金融工具合同的一方時,應當確認一項金融資產或金融負債。終止確認,是指將金融資產或金融負債從企業的賬戶和資產負債表內予以轉銷。終止確認的條件。金融資產滿足下列條件之一的,應當終止確認:(1)收取該金融資產現金流量的合同權利終止;(2)該金融資產已轉移,且符合《企業會計準則第23號——金融資產轉移》規定的金融資產終止確認條件。
5. “金融工具計量”部分
這部分明確了金融工具按照公允價值進行初始計量和后續計量。初始計量是指企業初始確認金融資產或金融負債,應當按照公允價值計量。對于交易性金融資產或金融負債,相關交易費用應當直接計入當期損益;對于其他類別的金融資產或金融負債,相關交易費用應當計入初始確認金額。后續計量是指企業應當按照公允價值對金融資產進行后續計量,且不扣除將來處置該金融資產時可能發生的交易費用。但是,下列情況除外:(1)持有至到期投資以及貸款和應收款項,應當采用實際利率法,按攤余成本計量;(2)在活躍市場中沒有報價且其公允價值不能可靠計量的權益工具投資,以及與該權益工具掛鉤并須通過交付該權益工具結算的衍生金融資產,應當按照成本計量。企業應當采用實際利率法,按攤余成本對金融負債進行后續計量。新準則還明確了金融工具重分類后的后續計量標準仍為公允價值,并對金融工具的原賬面價值與后續計量的公允價值之間的差額規定了會計處理方法。
6.“金融資產減值”部分
這部分明確了計提減值準備的條件和對減值的會計處理。計提減值準備的條件包括企業應當在資產負債表日對交易性金融資產以外的金融資產的賬面價值進行檢查,有客觀證據表明該金融資產發生減值的,應當計提減值準備。對減值的會計處理:以攤余成本計量的金融資產發生減值時,應當將該金融資產的賬面價值減記至預計未來現金流量(不包括尚未發生的未來信用損失)現值,減記的金額確認為資產減值損失,計入當期損益。對以攤余成本計量的金融資產確認減值損失后,如有客觀證據表明該金融資產價值已恢復,且客觀上與確認該損失后發生的事項有關(如債務人的信用評級已提高等),原確認的減值損失應當予以轉回,計入當期損益。但是,該轉回后的賬面價值不應當超過假定不計提減值準備情況下該金融資產在轉回日的攤余成本。在活躍市場中沒有報價且其公允價值不能可靠計量的權益工具投資,或與該權益工具掛鉤并須通過交付該權益工具結算的衍生金融資產發生減值時,應當將該權益工具投資或衍生金融資產的賬面價值,與按照類似金融資產當時市場收益率對未來現金流量折現確定的現值之間的差額,確認為減值損失,計入當期損益。可供出售金融資產發生減值時,即使該金融資產沒有終止確認,原直接計入所有者權益的因公允價值下降形成的累計損失,應當予以轉出,計入當期損益。對于已確認減值損失的可供出售債務工具,在隨后的會計期間公允價值已上升且客觀上與確認原減值損失確認后發生的事項有關的,原確認的減值損失應當予以轉回,計入當期損益。可供出售權益工具投資發生的減值損失,不得通過損益轉回。
7.“公允價值確定”部分
這部分明確了公允價值的概念及確定依據。公允價值是指在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償的金額。公允價值的確定依據:(1)存在活躍市場的金融資產或金融負債,活躍市場中的報價應當用于確定其公允價值。活躍市場中的報價是指易于定期從交易所、經紀商、行業協會、定價服務機構等獲得的價格,且代表了在公平交易中實際發生的市場交易的價格。(2)金融工具不存在活躍市場的,企業應當采用估值技術確定其公允價值。采用估值技術得出的結果,應當反映估值日在公平交易中可能采用的交易價格。(3)初始取得或源生的金融資產或承擔的金融負債,應當以市場交易價格作為確定其公允價值的基礎。(4)企業采用未來現金流量折現法確定金融工具公允價值的,應當使用合同條款和特征在實質上相同的其他金融工具的市場收益率作為折現率。
8.“金融資產、金融負債和權益工具定義”部分
這部分明確了金融資產、金融負債和權益工具的內容。
三、新準則與原相關規定差異比較
我國原有會計準則體系中有關金融工具方面的準則都還是空白。此次新頒布的會計準則,將在這些方面進行有效完善。《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》與原相關規定的不同之處主要體現在以下方面:
1. 對金融資產分類不同
新準則對投資的分類不再局限于原來以時間長短來劃分短期投資與長期投資,而是從投資交易的目的性和經濟實質反映經濟內容來分類。新準則明確要求對金融資產進行四種分類,即交易性金融資產、持有至到期投資、貸款和應收款項和可供出售金融資產,且確定后不得隨意變更。以商業銀行購買債券為例,按新準則規定,從購買初始商業銀行就要將單只債券劃分為上述金融資產四大類型中的一種,且確定后不能隨意變更。這樣一來,對商業銀行來說,對單只債券的品質研究和市場行情預期判斷以及市場風險的充分考慮就尤其重要了。
2. 明確了金融資產確認標準
在我國原有的會計準則中不但缺少對金融資產的終止確認標準,甚至也不存在金融資產的初始確認標準。填補初始確認和終止確認標準的空白是我國金融市場的大勢所趨。本次新準則在金融工具確認中包括了初始確認和終止確認兩個層次的標準,適應了我國金融市場發展的客觀需要。
3. 金融資產披露方式不同工同酬
為了防范衍生金融工具可能產生的金融風險,準則還要求企業將衍生工具納入表內核算,改變了我國長期以來衍生金融工具僅在表外披露的做法。使金融工具產生的風險成為定性和定量信息,是從會計核算上高度重視風險防范的進步。
4. 計量基礎發生了重大變化
金融工具在計量上采用“公允價值”基礎,是最突出的亮點,它實現了我國會計準則的新突破。按“公允價值”調整所產生的損益與按“收入費用”的傳統模式所確認的損益顯得同樣的重要。
四、新準則與國際會計準則差異比較
新準則的實質內容與《國際會計準則第39號——金融工具確認和計量》的相關內容大多是相同的。如金融工具、衍生工具的定義;金融資產的四項分類;嵌入衍生工具的概念以及可以分拆為單獨衍生工具的條件;金融工具重分類的標準;金融工具初始確認和終止確認條件;金融工具的初始計量和后續計量都以“公允價值”為基礎,相關公允價值變動計入當期損益或所有者權益;金融資產減值計提減值準備;公允價值的確定等新準則主要內容,基本與《國際會計準則第39號》相關條款規定相差無幾。
新準則注重實質內容與國際會計準則的趨同,在文字表述方面盡可能避免《國際會計準則》較濃的西化風格,有些表述更符合中國的語言習慣,比如金融資產分類中“交易性金融資產”的提法,與國際會計準則中的“以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產”不一樣,但內容相同,這樣表述更為通俗和直觀。考慮到我國現行會計實務中仍較多地存在利用減值準備轉回操縱利潤的現象,新準則明確規定已計提的金融資產減值準備不得轉回。這是新準則與國際財務報告準則的實質性差異之一。
五、執行新會計準則對企業財務狀況影響分析
新準則的發布,可能會在很大程度上改變企業財務報表數據,從而使企業的利潤在短期內發生較大變化。對于金融企業,新準則的影響也是非常大的。執行新會計準則對企業財務狀況的影響體現在以下幾個方面:
1. 強化了風險管理
金融衍生工具表外業務表內化,并一律以公允價值計量,有利于及時、充分反映企業的衍生工具業務所隱含的風險及其對企業財務狀況和經營成果的影響。為了防范衍生金融工具可能產生的金融風險,準則規定衍生金融工具從表外移到表內反映,而且一律以公允價值計量,相關公允價值變動計入當期損益或所有者權益,這改變了原制度的按成本與市價孰低法計量的規定。由于衍生金融工具價格升降的不確定性,故執行新準則后,利潤的走向具有不確定性。上述變化要求上市銀行和證券公司善用衍生工具這把“雙刃劍”,因為表內化將對企業利用衍生金融工具進行風險管理的行為產生重大影響,企業不但要考慮現金流等經濟因素,還要考慮衍生金融工具對報表的影響,以避免給報表帶來過大的波動。
2. 資產負債計量更準確
公允價值與實際利率攤余法能夠更好地反映市場因素、時間價值,從而更準確地計量各類金融資產和負債。
3. 縮小了利潤操縱空間
資產減值準備計提發生了重大變化,在金融資產減值一章中規定,債務工具減值損失轉回可計入當期損益,而可供出售權益工具投資發生的減值損失,不得通過損益轉回,與該權益工具掛鉤并需通過交付該權益工具結算的衍生金融資產發生的減值損失,不得轉回。現在一些金融企業的年報中常常會出現大額資產減值準備轉回,對當期利潤造成重大影響。這一規定的實施,充分體現了謹慎性原則,將使得部分金融企業今后無法通過轉回資產減值準備來操縱利潤,利潤操縱空間將越來越小,從而使財務報告更加真實。對于金融資產減值,未來現金流量折現法相對于我國商業銀行目前采用的計提貸款減值準備的五級分類法相比,能提供更準確的信息,真實地反映貸款的價值。因此,新準則要求企業采用未來現金流量折現法確認和計量金融資產減值損失。在股份制改造過程中,商業銀行能夠更準確地把握金融資產減值可能造成的損失。當然,金融工具會計準則的實施也會給商業銀行等金融企業帶來短期陣痛。如按新準則,目前一些國內銀行的貸款情況將會暴露較大的風險,其原先的準備金可能遠遠不夠;又如,新準則下,資產質量的好壞將決定銀行的業績,比較優質的資產采用折現法將在報表中表現得較有利:而質量差的資產則必須提取更高的貸款損失準備金,將對當年利潤形成較大的沖擊。
參考文獻:
[1]中華人民共和國財政部制定,企業會計準則,2006,經濟科學出版社
[2]鄭慶華主編,新舊會計準則差異比較與分析,2006,經濟科學出版社
