一、公允價值的基本內容
公允價值一直是國際會計界的一個熱點問題,同時也是一個難點問題,而對公允價值概念的理解是這些問題的基礎。
1.公允價值的概念
我國會計準則委員會在2006年發布的《企業會計準則——基本準則》中對公允價值的定義是“公允價值,是指在公允價值計量下,資產和負債按照在公平交易中,熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償的金額計量。”廣義的公允價值是一種理念,是歷史成本的延伸,被用作衡量所有計量屬性內在統一性的質量特征,即是否公允地表達了計量對象的價值特征。因為會計必須反映經濟真實,特別是交易或事項的實質,所以公允價值可以滿足企業外界利益相關者,特別是大多數的決策者,對會計信息的要求。公允價值計量主要運用于金融資產的期末計量,對于公允價值計量的研究具有很強的實際意義。 公允價值的計量特征
(1)公允價值是建立在公平交易的基礎之上的
公允價值對交易環境要求嚴格,要求公平交易,有利于更真實的反映資產或負債的價值,為信息使用者提供與決策更加相關的信息,更有利于維護市場的有序運行。
(2)形成公允價值的交易和交易雙方可以不真實存在
形成公允價值的交易及交易雙方并不一定是在現實中客觀存在的,可以是假定的或虛擬的交易及交易雙方。這樣,公允價值就可以被看作是“最可能的”交易價格。
(3)公允價值具有動態性
隨著時空環境的變化,公允價值的公允性也會發生變化。今天的公允價值到明天就成了歷史成本,那么站在明天的角度來看,也許就不再公允了。也就是說,公允價值是反映現行經濟情況對資產或負債的影響在市場上的評價的,它是隨著經濟情況的變化而變化的,是一個動態的價值指標。也正因為如此,公允價值才能夠時刻保持“公允”,才會如此受國內外專業人士的好評。
(4)公允價值不可以直接簡單加總
每項資產或負債的公允價值確定都受不同經濟環境的影響,特別是當資產或負債不存在活躍市場時,就需要使用特定的方法對公允價值進行評估(多用現值法),那么各項資產或負債的公允價值的確定所采用的方法、依據就會不同。從而對多項資產或負債的公允價值簡單的加總沒有什么現實意義。 公允價值的意義
(1)合乎資產與負債的定義
公允價值計量強調的是資產、負債的客觀計量和真實反映。資產是指過去的交易、事項形成的、由企業擁有或控制的、預期會給企業帶來經濟利益的資源。由于資產預期會帶來經濟效益,因此,以未來流入企業經濟利益的現值確定資產價值合乎資產定義。負債是指企業過去的交易、事項形成的,預期會導致經濟利益流出企業的現時義務。由于負債預期會導致經濟利益流出企業,因此以未來流出企業的經濟利益的現值計量負債,也合乎負債的定義。
(2)符合會計配比原則的要求
配比原則的含義:一是收入與成本、費用要保持時間上的配比;二要求進行配比的收入與成本、費用之間應具有經濟內容和性質上的必然因果關系。目前,收入與成本、費用在計量的單位方面是配比的,都是采用貨幣計量單位。但是在計量的屬性方面卻不配比,收入是按現行市價計量,成本費用卻按歷史成本計價。因此,運用公允價值進行計量,會計核算更符合配比原則。
(3)能更真實地反映企業的收益
企業收益計算是通過收入與成本、費用配比計算出來的。由于收入是按現行市價計量,成本費用卻按歷史成本計量,這兩者之間的差額是由兩部分組成。一是勞動者創造的純利潤,二是各經濟因素影響形成的價格差。但現行的利潤分配制度對這兩者卻不加區分,從而出現收益超分配、虛利實虧現象。
(4)合理地反映企業財務狀況,提高財務信息的相關性
公允價值與歷史成本相比,能較好地披露企業獲得的現金流量,從而更確切地反映企業的經營能力、償債能力及所承擔的財務風險。也就是說,按公允價值計量能為企業管理人員、債權人、經營者的經營、決策提供更可靠的信息。
二、公允價值計量的理論基礎
1.會計目標決策有用計量觀
隨著經濟發展,所有者和經營者關系逐漸模糊,需要通過證券市場來進行溝通,會計目標不再是反映和報告資源受托者經管責任及其履行情況,而變成向現在的尤其是潛在的投資者和債權人等決策者提供會計信息,決策者的決策模式和信息要求決定了會計信息的內容、種類和披露的深淺程度。
在會計目標決策有用的前提下,又有兩種不同的觀點:信息觀和計量觀。信息觀認為,在不改變歷史成本計量屬性的前提下,通過增加財務報告的信息量可提高會計信息的決策有用性。這一觀點假設證券市場是有效的,能夠對所有來源的信息做出反映,認為財務報告能夠依靠充分披露提高對投資者的有用性。信息觀強調增加信息含量,將預測未來公司業績的責任推給會計信息的使用者。
20世紀80年代,列夫和柯林斯等人的實證研究發現,股價對歷史成本會計信息的反映是非常微弱的。既然證券市場并沒有人們原先所預想的那樣充分有效,那么以證券市場的效率為由,認為采用單一歷史成本計量屬性提供財務報告,并輔以許多補充披露信息的觀點已經難以立足。信息觀開始逐讓位于計量觀。
決策有用計量觀是一種財務報告方式,它要求在具有合理可靠性的前提下,會計人員應負責將公允價值融入財務報表中,從而認可他們在幫助投資者預測公司內在價值時應承擔的義務。決策有用計量觀意味著,財務報告的表內部分將大量使用公允價值,把公允價值體現在財務報表本身中,以提高財務報告的決策有用性。 會計信息質量特征
(1)相關性
相關性指企業提供的會計信息,應當與財務會計報告使用者的經濟決策需要相關,有助于財務會計報告使用者對企業過去、現在和未來的情況做出評價或者預測,通常包括及時性、預測價值和反饋價值三個因素。
(2)可靠性
可靠性指企業應當以實際發生的交易或者事項為依據進行會計確認、計量和報告,如實反映符合確認和計量要求的各項會計要素及其他相關信息,保證會計信息真實可靠、內容完整,一般由真實性、可核性和中立性三個要素組成。
(3)可比性
可比性指企業提供的會計信息應當具有可比性,通常包括一貫性和統一性。
①一貫性
一貫性指同一企業不同時期發生的相同或者相似的交易或者事項,應當采用一致的會計政策,不得隨意變更。確需變更的,應當在附注中說明。
②統一性
統一性指不同企業發生的相同或者相似的交易或者事項,應當采用規定的會計政策,確保會計信息口徑一致、相互可比。
(4)可理解性
可理解性指企業提供的會計信息應當清晰明了,便于財務會計報告使用者理解和使用。 歷史成本的局限性
隨著社會經濟形勢變化,歷史成本計量顯然嚴重脫離實際:首先,報表上的利潤數字徒有虛名,企業實際上缺乏補充存貨和固定資產的能力;其次,按照報表列示的虛假利潤分派股利,就會把一部分資本作為股利返還給股東,使企業處于危險的“自我清算”中;另外,虛增利潤也導致多繳所得稅,企業承擔了不應有的納稅義務。
歷史成本既不能反映資產賬面價值的變化,也不能反映持有資產由于物價變動而產生的未實現利得和損失。不僅會計信息失去了可靠性,而且對信息使用者的經濟決策也不具備有用性,從而也不具有相關性。人們更需要的是能表達在持續經營條件下更符合各個時期實際情況的財務信息。
