作者：汪月祥
上海會(huì)計(jì)2002.4
關(guān)于聯(lián)營(yíng)投資中約定投資報(bào)酬返回會(huì)計(jì)處理的思考
汪月祥
改革開放以來，我國(guó)資本市場(chǎng)有了很大發(fā)展，企業(yè)為了回避主營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)或是為了增加收益等目的，越來越重視對(duì)外投資。為了規(guī)范企業(yè)的投資行為，避免企業(yè)利用投資來操縱利潤(rùn)，國(guó)家頒布了《投資》、《關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易的披露》、《債務(wù)重組》、《非貨幣性交易》等準(zhǔn)則以及《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》。這對(duì)于保護(hù)合法正當(dāng)?shù)耐顿Y行為、維護(hù)證券市場(chǎng)的發(fā)展起到了一定的作用。但由于現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的復(fù)雜性、多樣性，上述準(zhǔn)則。制度畢竟不能窮盡企業(yè)各種各樣的經(jīng)濟(jì)行為，準(zhǔn)則、制度尚未涉及的領(lǐng)域，逐漸成為一些公司、企業(yè)操縱利潤(rùn)的地方。當(dāng)前上市公司聯(lián)營(yíng)投資中約定投資報(bào)酬返還的做法就是一個(gè)例證。
審計(jì)中發(fā)現(xiàn)這樣一個(gè)例子：甲乙雙方各出資8，000萬元，注冊(cè)成立一家有限責(zé)任公司，其中甲方以評(píng)估后的無形資產(chǎn)出資（不考慮注冊(cè)資本中無形資產(chǎn)出資比例的限制），乙方以8，000萬元貨幣資金出資。雙方在投資合同中約定，成立后新公司的董事長(zhǎng)、總經(jīng)理由甲方委派，乙方不參與企業(yè)的日常經(jīng)營(yíng)管理，只按出資比例確認(rèn)投資收益。另外約定，甲方必須保證新公司成立后的5年內(nèi)乙方的投資報(bào)酬率不低于20％，否則，差額由甲方以現(xiàn)金補(bǔ)足。本例涉及三個(gè)問題：（l）甲方返還動(dòng)方的差額投資報(bào)酬是否是一種間接抽資、是否合法；（2）假如甲方返還乙方的差額投資報(bào)酬合法，乙方收到上述報(bào)酬后，會(huì)計(jì)如何處理；（3）乙方如何確認(rèn)在聯(lián)營(yíng)公司中的權(quán)益。本文不對(duì)第1及第3點(diǎn)展開討論，僅就第2點(diǎn)的有關(guān)會(huì)計(jì)處理談點(diǎn)看法。
筆者認(rèn)為，對(duì)于甲方返還的差額投資報(bào)酬，乙方將它確認(rèn)為利息收入、營(yíng)業(yè)外收入或投資收益均不符合目前的《投資》準(zhǔn)則、《收入》準(zhǔn)則、《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》以及相關(guān)的法律、法規(guī)的規(guī)定。理由如下：
1．根據(jù)《收入》準(zhǔn)則定義，利息收入是指由于他人使用本企業(yè)資產(chǎn)而發(fā)生的收入，主要是指金融企業(yè)存、貸款形成的利息收入以及同業(yè)之間發(fā)生往來形成的利息收入?！抖惙ā芬?guī)定：貨幣資金融通業(yè)務(wù)按金融業(yè)征收營(yíng)業(yè)稅；企業(yè)與企業(yè)之間因拆借周轉(zhuǎn)金而收取的資金占用費(fèi)，比照金融企業(yè)按金融業(yè)適用稅率計(jì)征營(yíng)業(yè)稅。對(duì)于企業(yè)由于拆借資金所產(chǎn)生的資金使用費(fèi)收入可以作為“其他業(yè)務(wù)收入”入帳；按配比原則，繳納的營(yíng)業(yè)稅金可以作為“其他業(yè)務(wù)支出”入帳，企業(yè)收到資金使用費(fèi)并確認(rèn)利息收入的前提條件必須是讓渡資金的使用權(quán)，并由資金的實(shí)際使用者支付。上述甲方并不是乙方資金的實(shí)際使用者，所以，乙方在合作期間收到甲方返還的差額投資報(bào)酬不應(yīng)作利息收入或其他業(yè)務(wù)收入入帳。
2．根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》有關(guān)定義，營(yíng)業(yè)外收入主要核算企業(yè)發(fā)生的與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無直接關(guān)系的各項(xiàng)收入，包括固定資產(chǎn)盤盈、處置固定資產(chǎn)凈收益、非貨幣性交易收益、出售無形資產(chǎn)收益、罰款凈收入等。乙方將甲方返還的差額投資報(bào)酬確認(rèn)為營(yíng)業(yè)外收入的做法顯然不正確。
3．乙方將甲方返還的差額投資報(bào)酬直接確認(rèn)為投資收益也不完全正確。投資收益產(chǎn)生的前提條件是股權(quán)關(guān)系的存在和被投資企業(yè)有稅后利潤(rùn)。根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》及《公司法》第一百七十七條規(guī)定，有限責(zé)任公司或股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱公司），分配當(dāng)年稅后利潤(rùn)時(shí)，必須按凈利潤(rùn)的10％列入法定公積金，并提取利潤(rùn)的5％至10％列入法定公益金。公司可用法定公積金彌補(bǔ)上一年度虧損的，在依照前款規(guī)定提取法定公積金和法定公益金之前，應(yīng)當(dāng)先用當(dāng)年利潤(rùn)彌補(bǔ)虧損。公司彌補(bǔ)虧損和提取公積金、法定公益金后所余利潤(rùn)，有限責(zé)任公司按照股東的出資比例分配，股份有限公司按照股東持有的股份比例分配。為實(shí)現(xiàn)資本保全、資本增值，法律、法規(guī)特別規(guī)定，股東會(huì)或者董事會(huì)違反前款規(guī)定，在公司彌補(bǔ)虧損和提取法定公積金、法定公益金之前向股東分配利潤(rùn)的，必須將違反規(guī)定分配的利潤(rùn)退還公司。企業(yè)有以前年度發(fā)生尚未彌補(bǔ)完的虧損或當(dāng)年發(fā)生虧損的，不得向投資者分配利潤(rùn)。
從本例看，不管被投資企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況如何，乙方總可以得到每年1，600萬元的返還。乙方正是利用交易合同形式間接將投資成本收回，并在保證投資成本收回的同時(shí)，又虛增了利潤(rùn)（乙方得到的并非真正是被投資企業(yè)的稅后利潤(rùn)），達(dá)到其操縱利潤(rùn)的目的。從乙方的交易目的看，乙方每年獲得的固定回報(bào)不能立即確認(rèn)為投資收益或任何形式的收入。
通過上述分析，對(duì)于聯(lián)營(yíng)投資中提前返還的投資報(bào)酬，筆者提出以下會(huì)計(jì)處理方法，供商討。
未來五年內(nèi)，若被投資企業(yè)虧損或被投資企業(yè)當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)低于乙方要求的投資報(bào)酬時(shí)：
（l）乙方收到甲方返還的差額投資報(bào)酬，應(yīng)作借記“其他應(yīng)收款（銀行存款）”，貸記“其他應(yīng)付款一待轉(zhuǎn)銷長(zhǎng)期股權(quán)投資”。同時(shí)，應(yīng)按收到的差額投資報(bào)酬進(jìn)行納稅調(diào)整。
（2）被投資企業(yè)當(dāng)年發(fā)生虧損或收益時(shí)，乙方按比例確認(rèn)相應(yīng)部分并按《投資》準(zhǔn)則的規(guī)定做正常會(huì)計(jì)處理。
（3）五年以后，若乙方長(zhǎng)期股權(quán)投資帳面價(jià)值沒有發(fā)生減值，將“其他應(yīng)付款一待轉(zhuǎn)銷長(zhǎng)期股權(quán)投資”帳面價(jià)值轉(zhuǎn)入“資本公積一其他資本公積”：作借記“其他應(yīng)付款一待轉(zhuǎn)銷長(zhǎng)期股權(quán)投資”，貸記“資本公積一其他資本公積”。若乙方長(zhǎng)期股權(quán)投資帳面價(jià)值發(fā)生減值，則：借記“其他應(yīng)付款一待轉(zhuǎn)銷長(zhǎng)期股權(quán)投資”，貸記“年初未分配利潤(rùn)”。
（作者單位：廣東正中珠江會(huì)計(jì)師事務(wù)所）
